如今，保险公司也甩开膀子卖起了理财产品。这一次，网络成为制胜法器
“爆款理财，5000元起买，稳定收益4.5%，买就返利不封顶，用钱随时可取。”日前，网易保险频道推出光大永明人寿“增利宝”万能险，并宣称，“3月25日至3月30日活动期间，每满1万送60元红包，上不封顶，还有ipad mini等苹果大礼每日疯狂送。”
光大永明人寿告诉记者，增利宝自开售以来取得了比较理想的业绩，购买人群主要集中在日常有网购习惯的70、80、90后。从成交保单来看，既有每日限额封顶的每张20万的保单，也有一两万元的单子。
此前，合众人寿、弘康人寿在天猫上热卖保险理财产品，噱头也是“门槛低，收益高，还有淘宝集分宝送……”
4.5%并非确定收益率
网易保险介绍说，增利宝是一款新推出的稳健投资理财产品。“因其有最低保底收益，还可以随时支取，特别适合手头有闲钱但随时会用的人群购买。预期年收益率4.5%，风险非常小，门槛比一般理财产品低，5000元起买。”
根据网易保险演示，若购买10万元光大永明增利宝，基于4.5%的预期年化收益率计算，3个月后提现，扣除手续费，实得收益904元，年化收益率为3.62%；若6个月后提现，实得收益2020元，年化收益率4.04%。如果持有2年，则年化收益率可以达到4.6%。
咋看起来，增利宝俨然与普通银行理财产品成了孪生姐妹。网易保险并将增利宝与银行理财产品及基金作了个简单对比，强调增利宝起售点低，没有资金损失风险，收益稳定可随时支取，而且还有人身保障功能。
记者了解到，实际上，增利宝是一款终身寿险(万能型)。光大永明告诉记者，客户购买增利宝后，前5个保单年度的最低保证利率是2.5%。增利宝3月15日公布的结算利率是4.5%，是指自3月15日至次月结算利率的公布之日期间，该产品的年化结算利率是4.5%。一般，增利宝结算利率每半个月更新一次。
这意味着，4.5%并非就是增利宝的真实年化收益率，随着市场的波动，增利宝最终的收益是不确定的，只有最低保证利率2.5%是确定的。与银行理财产品、货币市场基金相比，增利宝的收益没有明显优势。
当然，除理财外，增利宝还具有保障功能。客户在获得自己所交保费和投资收益后，该账户价值的5%作为疾病身故保险金，另外5%作为意外身故保险金。客户可在犹豫期内(20天)退保，只扣除10元成本费。
保险产品宣传打“擦边球”
增利宝在网易保险平台开售以来，遭到投资者热捧。据网易财经透露，开售当日销量即突破1500万元。“购买人群主要集中在日常有网购习惯的70、80、90后。从成交保单来看，既有每日限额封顶的每张20万的保单，也有一两万的单子。”光大永明向记者证实。
不过，也有人对类似光大永明在网络上以“低门槛，收益高，可随时支取，送礼品”等为噱头叫卖万能险提出了质疑。
首先，“收益高”就站不住脚。同花顺ifind统计数据显示，目前，国有商业银行在售的期限6-12个月的人民币理财产品，预期最高年化收益率区间为3.95%-5.10%。股份制商业银行更高，达到4.6%-7.30%。
其次，网易保险宣称，保费满1万返60元网易红包，活动期间更有机会赢取ipad mini等苹果系列产品。这是否有违《保险法》第116条第4款“保险公司不得给予或者承诺给予投保人、被保险人、受益人保险合同约定以外的保险费回扣或者其他利益”的规定呢？据悉，网易红包可在网易商城使用，能提现、充话费、买电影票、买彩票等。
对此，光大永明向记者解释称，返还网易红包等促销活动是网易为了“庆祝保险理财频道的首款产品上市销售，扩大网易保险知名度”，活动的设计和解释权归网易所有。光大永明没有给投保人返还任何利益。
最后，记者在宣传网页上还看到，网易保险将保险理财产品与货币市场基金、一年期定存、三个月定存等进行了短期收益对比。其中，保险理财产品以4%-5%的年化收益率居于首位。一旁的表格则是增利宝与银行理财产品、基金的属性对比。
而根据保监会《人身保险新型产品信息披露管理办法》第八条规定，“保险公司及其代理人进行新型产品的信息披露，不得使用比率性指标与其他保险产品以及银行储蓄、基金、国债等进行简单对比”。如此看来，网易保险似有打擦边球的嫌疑。
但光大永明认为，增利宝网页宣传信息，仅是与银行理财产品、基金产品基本属性进行简单对比，而且这些理财产品的基本属性是公开的。其并强调，“网销理财及保险产品想赢得销量，必须充分考虑电商渠道特点及网购人群特征，以客户需求和稳健收益为导向。”
